(网经社讯)10月28日消息，美团发布公告称，公司已于10月27日与初始买家就两笔合计本金总额80亿元人民币的优先票据订立购买协议。
据网经社数字零售台（DR.100EC.CN）获悉，两笔票据分别为45亿元2031年到期、票面利率2.50%的优先票据，以及35亿元2036年到期、票面利率3.10%的优先票据，发行价均为本金总额的100%。票据利息自2026年11月3日起每半年支付一次，预计获得穆迪“Baa1”、标普“BBB+”及惠誉“BBB+”评级。所得款项净额拟主要用于现有离岸债务的再融资及其他一般企业用途。
从资本运作节奏看，此次发债处于美团经营基本面修复的窗口期。2026年第二季度，美团营收1046亿元，同比增长14.4%；经调整EBITDA 41亿元，同比增长47.3%；经营溢利26.9亿元，而市场此前预估为亏损约8.5亿元。核心本地商业经营利润环比由负转正，经营现金流入净额97亿元，现金及短期理财合计超过1600亿元。在盈利修复、竞争趋于理性的阶段发行较低成本的离岸人民币债，有助于优化债务期限结构，也为后续投入保留弹性。知情人士称，美团预计2026年资本开支约200亿元，2027年将小幅增长，投向包括AI基础设施以及即时零售领域的前置仓、小象超市和快乐猴等线下业态。
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