(电子商务研究中心讯)　　市面上的消费金融产品大同小异，不同之处在于其产品模式，同一款消费金融产品在不同的场景下，通过不同流程的包装就会展现出不同的样子，这样就做到了消费金融产品的千变万化，种类繁多。

　　消费金融产品模式=产品+流程+场景

　　流程：

　　人工流程、系统自动流程

　　场景：

　　线上场景、线下场景

　　简单排列组合一下，可得到以下几类产品模式：

　　A：金融产品+人工流程+线上场景(客服在线办理，电话销售)

　　B：金融产品+人工流程+线下场景(驻店贷款模式，传统分期业务)

　　C：金融产品+系统自动流程+线上场景(白条、花呗、微粒贷，信用卡)

　　D：金融产品+系统自动流程+线下场景(么么贷，买单侠)

　　下面就详细分析一下以上四种产品模式：

    A、金融产品+人工流程+线上场景(客服在线办理，电话销售)

　　通过人工线上渠道进行金融产品的销售模式目前主流的包括客服在线推荐以及电话销售空中外呼推介，根据产品支付方式的不同进行切分，包括以下几类：

    现金类

　　通过人工电话营销跟进，促成交易，以现金的形式提供给客户的产品模式，代表产品，通过客服渠道电话进行现金分期的申请，类似平安普惠等消费贷款类业务也采用大量的线上人工跟进办理模式。

    刷卡类

　　通过电话的方式致电人工服务，通过线下刷卡的方式完成交易的产品模式。目前，由于该种方式人工成本较高且流程复杂，产品体验较差，在互联网极致体验的趋势下慢慢被互联网自助的方式所取代，目前仍存在于市面的产品最常见的就是提额刷卡分期。

    受托支付类

　　受托支付适用于金融机构同合作商户之间的直接结算，资金不经客户保证了资金的流向，一定程度上降低了风险，但目前该类业务大部分都是基于线下场景的，线上+人工的产品模式目前空缺。

　　B、金融产品+人工流程+线下场景(驻店贷款模式，传统分期业务)

　　此类产品模式最典型的就是建立在现场消费场景基础上的传统赊账消费，传统银行经营此模式时间较长，但由于传统信贷市场以企业贷款为主，零售批发类金融业务占比较低，不被重视，随着金融科技理念的兴起，该产品模式重新被更多的创业公司、互联网巨头、产业大亨关注，传统银行反而受到了巨大冲击，目前捷信、买单侠、拍分期等均试图在该产品模式下获得突破。

　　现金类

　　通过在现场获客，引导客户进行资格审核，当场核给额度完成交易，并将资金打给客户，有工作人员陪同完成后续支付。捷信、买单侠、拍分期均是通过该种模式进行的，该模式优势在于可以在场景下直接获客，风险可控，但人力成本较高，前期推广成本较高，且交易规模增长很大程度上依赖于销售人员的规模。

    刷卡类

　　与现金类不同在于，该产品模式下，客户获得的授信额度需通过刷卡完成，在一定程度上限制了额度的使用范围，像建行的汽车分期，审核通过后，授信资金需要通过刷卡的方式打给经销商，同时该环节需要驻点的人员陪同下完成，流程较为繁琐，目前建行也已推出了受托支付类产品模式。

　　受托支付类

　　基于线下场景十分常见的一类模式，典型业务包括各家金融机构的商场分期、汽车分期、家装、车位等分期业务，通过在商户发掘具有消费需求的客户，通过优惠引导客户办理分期，最后将款项直接拨付给商户完成结算，中间资金不接触客户，保证了资金流向，风险可控。

　　C、金融产品+系统自动流程+线上场景(白条、花呗、微粒贷，信用卡)

　　该类产品模式最为创新，真正的将互联网同金融相结合，符合互联网极致体验思维，是金融科技未来的发展方向之一。目前市面上很多创业公司及互联网科技金融公司均涉足这个方向的竞争。

　　现金类

　　在线自动审核+现金贷款模式目前的主要代表产品包括：飞贷、微粒贷，借呗，号称依托机器学习、大数据、云计算技术(一大堆听起来很牛的技术)实现客户风险的精准识别，同时结合人脸识别技术完成客户的在线实时授信。

　　该类产品目前在线上审核时间很短，同时根据不同的客群给予差异化的定价及额度，市场前景广阔，产品流程简单快捷，对于传统金融机构冲击极大，目前微粒贷已累计授信1200亿(虽然笔均只有8000元)，该模式突破了零售金融小额批发难的困境，极具借鉴意义，未来将会有更多的依托数据挖掘实现的信贷产品，从而真正实现现在常说的“普惠金融”。

　　传统银行的现金分期业务虽然起步很早，但局限于风险胃口小，客群识别技术比较传统，同时面临监管面的诸多限制，无法做大，未来需要进一步在风控及获客能力上进行进一步创新与突破。

    刷卡类

　　刷卡类支付方式(包括电子支付、移动支付)，不同于给现金的方式，在一定程度上会对资金的用途，消费的范围有所限制。

　　一种比较典型的消费金融产品是以“京东白条”、“蚂蚁花呗”为代表的互联网消费金融产品，使用范围通常是其合作的平台，一方面，依托平台优势，白条和花呗可以轻松获得流量，同时通过将其产品前置形成与第三方的金融机构产品的竞争优势，另一方面，通过其多年积累的先进互联网技术，在对支付流程的处理能力上要强于传统金融机构，尤其是在双十一这样的交易规模上，其优势就会进一步凸显出来；

　　另一种就是传统的信用卡业务，这里需要特别讲一下信用卡，信用卡经过十几年的发展，不论在市场面还是在模式面都日趋成熟，依托于信用卡所衍生的信贷产品(例如：账单分期、交易分期、取现、循环、随借随还等)已十分便捷，但其前端推广到后台审核包括交易的侦测很大程度上仍然是人工流程作业，产品端虽然实现了自动化，但流程上仍摆脱不了繁重的运营，

　　因此笔者认为该业务模式未来可能会受到“金融科技”模式产品的极大冲击。目前市面上创新意识最强的招商银行信用卡已经在积极拥抱金融科技，陆续推出“e招贷”，“备用金”等创新产品，通过新技术优化现有的产品流程，增加产品的附加值，未来当银行系拥抱了互联网，传统银行的消费金融产品值得期待。

　　D、金融产品+系统自动流程+线下场景(么么贷，买单侠)

　　现金类

　　目前基于线下场景系统自动审批的现金类产品暂时还未发现(因为现金本身就是适用于任何用途，且风险相对较高)。

    刷卡类

　　线下刷卡模式的产品较多，传统银行的提额刷卡分期、银联分期，建行的汽车分期等产品都是通过线下直接刷卡支付分期完成的，该类产品模式其缺点是客群相对较小，且依托于前提推广获客，无卡客户是无法享受该类产品服务的。

　　同时，国内二维码支付已普遍被接受，未来不排除刷卡被扫码的模式所取代，而通过扫码提供分期类金融服务也完全有可能，最直接的就是将“白条”、“花呗”这类产品直接一直到线下场景，通过扫码分期的方式进行植入，从而切入线下服务市场。

　　受托支付类

　　基于线下场景自动授信的受托支付产品模式很多企业已经在尝试，前有阿里的“车秒贷”，企图通过O2O的模式实现线上到线下的对接，招行2016年推出的“掌上分期”产品，对于其优质客户实现线上实时授信，通过线下验码的方式完成受托支付，款项直接拨付商户的同时，降低了套现的风险。

　　综上所述，四大组合模式，涵盖了12个消费金融产品模式分支，而每个分支中又涵盖了市面上的产品，是不是有点儿“两仪生四象，四象生八卦”的感觉？（来源：消费金融一刻钟；编选：中国电子商务研究中心）